ما هو التداول الاحترافي وكيف يعمل؟

التداول المملوك، أو التداول بالمال الخاص، هو عندما تستخدم شركة مالية أو مؤسسة رأس مالها الخاص للتداول في الأسواق المالية، بدلاً من التداول نيابةً عن العملاء. يُزوَّد المتداولون العاملون لدى الشركة برأس المال لتنفيذ الصفقات، وفي المقابل، تشارك الشركة في الأرباح (وأحيانًا في الخسائر). يركز المتداولون المملوكون على أسواق متنوعة، مثل الفوركس، الأسهم، العقود الآجلة، والخيارات، مستخدمين استراتيجيات لتحقيق عوائد للشركة.

لبدء التداول المملوك، عادةً ما تحتاج إلى التقديم لدى شركة تداول مملوك تقدم تخصيص رأس المال. تتضمن العملية عادةً إثبات مهاراتك في التداول من خلال تقييمات، اختبارات الأداء التاريخي، أو حتى فترة تداول تجريبية. بمجرد قبولك، سيتم تخصيص مبلغ معين من رأس المال لتتداول به. يعتمد المتداولون المملكون الناجحون على رؤى مستندة إلى البيانات، تمامًا كما يفهم محللو السوق الاتجاهات، والمؤشرات الاقتصادية، وحركة الأسعار لاتخاذ قرارات تداول مستنيرة. كما توفر العديد من الشركات أيضًا الإرشاد، والتدريب، وأدوات تداول متقدمة لمساعدتك على النجاح. من الضروري أن يكون لديك فهم قوي لاستراتيجيات التداول. Ask ChatGPT

A capital allocation program refers to the amount of trading capital that a prop firm provides to a trader. The more skilled the trader, the larger the allocation. These programs allow traders to manage significant funds without putting their own money at risk, while the firm profits from a portion of the gains. The allocation can grow as the trader demonstrates consistent profitability and good risk management.

توفر شركات التداول المملوك التمويل للمتداولين لأنها تستفيد من حصة من الأرباح الناتجة عن الصفقات الناجحة. من خلال تقديم رأس المال، يمكن للشركة الاستفادة من مهارات المتداولين الموهوبين دون الحاجة إلى إدارة أنشطة السوق اليومية بنفسها. يتيح هذا الترتيب المربح للطرفين للمتداولين الوصول إلى رؤوس أموال أكبر وفرص أكثر، بينما تحقق الشركة أرباحاً من نجاح المتداول.

نعم، ينطوي التداول المملوك على مخاطر، حيث يستخدم المتداولون عادةً مبالغ كبيرة من رأس المال، وأي خسائر تؤثر على النتائج المالية للشركة. ومع ذلك، تطبق شركات التداول المملوك عادةً استراتيجيات صارمة لإدارة المخاطر، مثل حدود السحب، قيود حجم المراكز، وأوامر وقف الخسارة، للمساعدة في تقليل المخاطر.

بينما يمكن أن تساعد الخبرة، ليس من الضروري أن تكون متداولًا متمرسًا للبدء في التداول المملوك. تقدم العديد من شركات التداول المملوك التدريب والإرشاد للمبتدئين. مع ذلك، فإن الفهم القوي للأسواق المالية أمر ضروري. إذا كنت جديدًا، فقد تحتاج إلى اجتياز عملية تقييم أو إثبات مهاراتك في التداول قبل تخصيص رأس مال كبير لك. علاوة على ذلك، يعتمد المتداولون المتمرسون على رؤى مستندة إلى البيانات، تمامًا كما يفهم محللو السوق الاتجاهات والمؤشرات الاقتصادية وحركة الأسعار لاتخاذ قرارات تداول مستنيرة. يستخدم العديد من المتداولين استراتيجيات التحوط لتقليل الخسائر المحتملة، مثل تداول الخيارات أو تنويع المراكز لحماية أنفسهم من تحركات السوق السلبية.

التداول المملوك يختلف لأنه يتضمن التداول برأس مال الشركة بدلاً من أموالك الشخصية. هذا يعني أنه يمكنك تداول مراكز أكبر مع مخاطر مالية شخصية أقل. بالإضافة إلى ذلك، يعمل المتداولون المملكون عادةً وفقًا لإرشادات الشركة، مع التركيز على استراتيجيات تعظم الأرباح للشركة. بالمقابل، يستخدم المتداولون التجزئيون أموالهم الخاصة للتداول، وهم مسؤولون بشكل كامل عن أي أرباح أو خسائر.

تدير شركات التداول المملوك المخاطر من خلال مزيج من الضوابط الداخلية الصارمة، وبرامج إدارة المخاطر، وإرشادات التداول الاستراتيجية. غالبًا ما تحدد هذه الشركات حدود السحب (الحد الأقصى للخسارة المسموح بها) وقيود حجم المراكز لحماية رأس مالها. بالإضافة إلى ذلك، يُتوقع من المتداولين الالتزام بمعايير المخاطر المحددة مسبقًا لكل صفقة. تستخدم العديد من الشركات أيضًا المراقبة الفورية وأدوات إدارة المخاطر الآلية لضمان بقاء التعرض للمخاطر ضمن الحدود المقبولة.

نعم، تشارك المؤسسات المالية في التداول المملوك، رغم أن هذا النشاط أصبح أكثر تنظيمًا في السنوات الأخيرة. تاريخيًا، كانت البنوك تستخدم رأس مالها الخاص للتداول في الأسواق المالية بهدف تحقيق الأرباح. ومع ذلك، بعد الأزمة المالية لعام 2008، تم تقديم قوانين مثل قاعدة فولكر، التي حدت من نطاق التداول المملوك للبنوك في بعض الأسواق. ومع ذلك، لا تزال العديد من البنوك تشارك في أنشطة التداول المملوك، عادةً من خلال كيانات منفصلة أو مكاتب تداول داخل البنك.

في الأسواق المالية، يوجد تمييز بين المستثمرين الأفراد والمتداولين المحترفين. المستثمرون الأفراد يتداولون بأموالهم الشخصية، وغالبًا ما يواجهون قيودًا أكبر في رأس المال والرافعة المالية مقارنة بمتداولي التداول المملوك أو اللاعبين المؤسسيين. من ناحية أخرى، يدير المستثمرون المؤسساتيون — مثل صناديق التقاعد، صناديق الاستثمار المشتركة، وشركات التأمين — مجموعات كبيرة من رأس المال، وغالبًا ما يستخدمون استراتيجيات تداول متطورة لتحسين العوائد مع تقليل المخاطر.