شهد الأسبوع الماضي أداءً متباينًا في الأسواق، حيث ارتفع زوج USD/JPY بمقدار 72 نقطة (+0.46%)، وتراجع زوج EUR/USD بمقدار 120 نقطة (-1.05%)، وانخفض الذهب بنسبة 3.36%، وارتفعت البيتكوين بنسبة 0.53%. هذا الأسبوع، سيركز المتداولون على محضر اجتماع لجنة السوق المفتوحة الفيدرالية (FOMC) في 7 أكتوبر، والبيانات الاقتصادية الأمريكية، وعوائد سندات الخزانة، والتوترات الجيوسياسية بحثًا عن فرص جديدة في سوق الفوركس والذهب والنفط والبيتكوين وأسهم NVIDIA. 

ملخص السوق للأسبوع الماضي

الفوركس: كان USD/JPY أقوى زوج رئيسي، إذ ارتفع من حوالي 157.28 إلى 158.00، محققًا مكاسب تقارب 72 نقطة (+0.46%)، مع إبقاء ارتفاع عوائد سندات الخزانة الأمريكية واستمرار قوة الدولار الين تحت الضغط. وكان EUR/USD أضعف زوج رئيسي، إذ هبط من حوالي 1.1375 إلى 1.1255، خاسرًا نحو 120 نقطة (-1.05%)، بينما تراجع GBP/USD من حوالي 1.3211 إلى 1.3195، منخفضًا بنحو 16 نقطة (-0.12%).

المعادن: كان الذهب أقوى المعادن الثمينة الرئيسية، إذ تعافى من بيعه الحاد يوم الاثنين، لكنه في النهاية هبط من حوالي 4,287 دولارًا إلى 4,143 دولارًا للأونصة، خاسرًا نحو $144 (-3.36%). أما الفضة فكانت أضعف، إذ انزلقت بأكثر من 6% إلى حوالي 60.42–60.50، مع ضغط عوائد سندات الخزانة المرتفعة، وقوة الدولار، وتوقعات الفائدة المرتفعة لفترة أطول على المعادن الثمينة.

الطاقة: ظلت أسواق النفط شديدة التقلب. تحرك خام غرب تكساس من حوالي 92.41 دولارًا إلى 91.11 دولارًا، منخفضًا بنحو $1.30 (-1.4%)، بينما تراجع خام برنت من حوالي 104.32 دولارًا إلى 102.25 دولارًا، خاسرًا نحو $2.07 (-2.0%). وجاءت الأسعار تحت الضغط في نهاية الأسبوع مع تعافي تدفقات الصادرات من الشرق الأوسط ومناقشات حول释放 مخزونات الخام والوقود، مما خفف بعض المخاوف المتعلقة بالإمدادات.

العملات المشفرة: كان البيتكوين مرنًا نسبيًا، إذ ارتفع من حوالي 83,867 دولارًا إلى 84,308 دولارات، محققًا مكاسب تقارب $441 (+0.53%) خلال الأسبوع. وقد هبط BTC في البداية نحو $83,231 في 28 سبتمبر قبل أن يتعافى فوق $84,000 مع تقدم الأسبوع.

الأسهم: NVIDIA (NVDA) كان الأقوى بين الأسهم الرئيسية المختارة، مرتفعًا بنحو 3.95% ليغلق عند $233.95، مدعومًا باستمرار الطلب المرتبط بالذكاء الاصطناعي وتجدد اهتمام المستثمرين بعد تفويض إعادة الشراء الكبير. META كان أضعف نسبيًا، إذ انخفض بنحو 3.14% to $728.08، متخليًا عن جزء من ارتفاعه القوي في سبتمبر.

المؤشرات: حققت المؤشرات الأمريكية الرئيسية نتائج متباينة. وكان ناسداك المركب أقوى مؤشر رئيسي أمريكي، محققًا مكاسب بنحو 0.45% ليغلق عند 27,190.86، بينما S&P 500 وتراجع 0.27% to 7,722.72 و Dow Jones Industrial Average تراجع 1.26% to 51,176.96. وكان Nikkei 225 كان أقوى بشكل ملحوظ، إذ ارتفع من 66,363.98 إلى 68,309.24، محققًا مكاسب تقارب 2.93% مع تعافي الأسهم اليابانية.

الأحداث المهمة هذا الأسبوع:

FOREX : USDJPY

ستركز أسواق الفوركس على محضر اجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة يوم الأربعاء 7، ومؤشر ISM الخدمي الأمريكي يوم الاثنين، والميزان التجاري الأمريكي يوم الثلاثاء. وقد تدفع تصريحات مسؤولي الفيدرالي، وعوائد سندات الخزانة، والتطورات الجيوسياسية قد يؤدي إلى مزيد من التقلبات في زوج الدولار/الين الياباني. 

USDJPY

يختبر USD/JPY دعمًا رئيسيًا حول 157.75. وقد يدعم اختراق والإغلاق فوق 159.09 صفقة شراء نحو 160.14، مع وقف خسارة عند 157.75 ونسبة عائد/مخاطرة تقارب 1:0.8. وقد يؤدي الرفض من 159.09 إلى تفعيل صفقة بيع نحو 153.90، مع وقف خسارة عند 160.14 ونسبة عائد/مخاطرة تقارب 1:5.0. أما الكسر دون 157.75 فسيعزز النظرة السلبية نحو 153.90. طبّق دائمًا إدارة المخاطر. 

المعادن : XAUUSD (الذهب)

سيتحدد مسار الذهب بشكل رئيسي عبر محضر اجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة، وتوقعات أسعار الفائدة الفيدرالية، وعوائد سندات الخزانة الأمريكية. وقد يدعم نبرة الفيدرالي المائلة للتيسير الذهب، بينما قد يضغط الدولار الأقوى والعوائد المرتفعة على الأسعار. التوترات الجيوسياسية remain an additional safe-haven driver. 

الذهب (XAU/USD) يختبر مستوى دعم رئيسي حول 4,110.17. قد يدعم الاختراق والثبات فوق 4,273.09 صفقة شراء نحو 4,468.91، مع وقف خسارة عند 4,110.17 ونسبة عائد إلى مخاطرة حوالي 1:1.2. وقد يؤدي الرفض من 4,273.09 إلى تفعيل صفقة بيع نحو 4,054.17، مع وقف خسارة عند 4,468.91 ونسبة عائد إلى مخاطرة حوالي 1:1.1. وسيؤدي الكسر دون 4,110.17 إلى تعزيز النظرة السلبية نحو 4,077.27–4,054.17. طبّق إدارة المخاطر دائمًا. 

الطاقة : USOIL 

ستظل أسواق النفط مركزة على سياسة عرض أوبك+، والتوترات في الشرق الأوسط، ومخاطر مضيق هرمز. قد تُبقي اضطرابات الإمدادات والتطورات المتعلقة بإيران وصادرات الخليج أسعار النفط الخام شديدة التقلب. 

يختبر خام غرب تكساس الوسيط (USOIL) مستوى دعم رئيسيًا حول 89.04. قد يدعم اختراق والثبات فوق 93.44 صفقة شراء نحو 99.61، مع وقف خسارة عند 89.04 ونسبة عائد إلى مخاطرة حوالي 1:1.5. قد يؤدي الرفض من 93.44 إلى تفعيل صفقة بيع نحو 86.53، مع وقف خسارة عند 99.61 ونسبة عائد إلى مخاطرة حوالي 1:1.1. سيعزز الكسر دون 89.04 النظرة السلبية نحو 86.53، مع 83.89 كمستوى هبوطي إضافي. طبّق دائمًا إدارة المخاطر. 

العملات المشفرة : BTCUSD (بيتكوين)

سيتفاعل البيتكوين مع توقعات سياسة الفيدرالي، ومحضر اجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة، وعوائد سندات الخزانة، وقوة الدولارستؤثر تدفقات صناديق المؤشرات المتداولة، والطلب المؤسسي، ومعنويات المخاطرة العامة أيضًا على بيتكوين هذا الأسبوع. 

يختبر البيتكوين (BTC/USD) مقاومة رئيسية حول 86,520. وقد يدعم اختراق والثبات فوق 86,520 صفقة صعودية نحو شراء نحو 101,400، مع وقف خسارة 81,367 ونسبة عائد إلى مخاطرة حوالي 1:2.9. وقد يؤدي الرفض من 86,520 إلى تفعيل بيع نحو 77,322، مع وقف خسارة 89,500 ونسبة عائد إلى مخاطرة حوالي 1:2.4. وكسر 81,367 إلى الأسفل سيعزز النظرة السلبية نحو 77,322–74,481. طبّق إدارة المخاطر دائمًا. 

الأسهم: NVIDIA 

ستظل NVIDIA حساسة تجاه الطلب على رقائق الذكاء الاصطناعي، وعوائد سندات الخزانة، وزخم قطاع التكنولوجيا. كما سيراقب المستثمرون التطورات المتعلقة بـ استحواذها على Hugging Face بقيمة 12.93 مليار دولار وبداية موسم أرباح الربع الثالث. 

يختبر NVIDIA (NVDA) مقاومة رئيسية حول 236.72. وقد يدعم اختراق والثبات فوق 236.72 صفقة صعودية نحو شراء نحو 265.91، مع وقف خسارة 226.62 ونسبة عائد إلى مخاطرة حوالي 1:2.9. وقد يؤدي الرفض من 236.72 إلى تفعيل بيع نحو 218.68، مع وقف خسارة 240.00 ونسبة عائد إلى مخاطرة حوالي 1:5.5. وكسر 226.62 إلى الأسفل سيعزز النظرة السلبية نحو 218.68–213.11. طبّق إدارة المخاطر دائمًا.